Xeneta: Lungo

nelle notizie sulle spedizioni internazionali01/06/2023

Nel mese di maggio il settore del trasporto marittimo ha registrato un crollo delle tariffe globali a lungo termine di proporzioni senza precedenti, poiché il costo contrattato dei container è sceso del 27,5%. Lo sviluppo, dettagliato dallo Xeneta Shipping Index (XSI®), segna il nono mese consecutivo di calo delle tariffe, ed è il più grande calo mensile mai registrato sull'XSI®.

Una nuova realtà

"Se gli osservatori del settore si chiedessero quanto potrebbe peggiorare la situazione per i vettori dopo il calo del 10% delle tariffe a lungo termine osservato in aprile, ecco la risposta", commenta Patrik Berglund, CEO di Xeneta con sede a Oslo. "Si tratta del calo più grande che abbiamo mai sperimentato sull'XSI®, che traccia gli sviluppi dei tassi globali in tempo reale, e dipinge un quadro desolante dello stato del settore."

E continua: "I ribassi mensili sono diventati la 'nuova normalità' al momento, ma questo è un collasso. Le ragioni sono molteplici, ma il fattore principale è il fatto che maggio segna il momento in cui i contratti a 12 mesi esistenti negli Stati Uniti giungono a una conclusione ed entrano in vigore nuovi accordi. Questi riflettono la realtà dei mercati sottotono di oggi, quindi hanno prezzi molto, molto più bassi rispetto ai loro predecessori. L'impatto di ciò sul settore in generale è sotto gli occhi di tutti."

Fine di un'era

Il calo è particolarmente degno di nota in quanto segna la prima volta che le tariffe a lungo termine registrano una diminuzione su base annua dalla fine del 2020. I vettori, osserva Berglund, hanno goduto di un aumento ben documentato dei ricavi durante la pandemia, grazie all’interruzione delle catene di approvvigionamento. , domanda elevata, congestione e carenza di attrezzature – ma quell'era, dice, è "veramente finita".

"L'XSI® globale è ora in calo del 42% su base annua", rivela Berglund, "e con la continua incertezza macroeconomica, l'evaporazione dei volumi commerciali e un senso più ampio di flusso geopolitico, i presagi a breve termine del settore non suggeriscono una mossa" tornare in attivo" in qualunque momento presto. Ciò è molto preoccupante per i vettori, che stanno facendo gli straordinari per gestire la capacità - adeguando la velocità delle navi, ristrutturando i servizi e cancellando le partenze - e tutto inutilmente. Quelli che hanno la maggiore esposizione a lungo- i contratti a termine subiranno crescenti difficoltà finanziarie."

L'incubo americano

Osservando una prospettiva regionale, gli sviluppi a lungo termine negli Stati Uniti sono al centro dell’attenzione su XSI®. Il sottoindice delle importazioni statunitensi è crollato del 40,6% su base mensile e ora ha perso il 54,6% del suo valore dal picco di ottobre dello scorso anno.

In termini di dollari, ciò equivale a un calo del prezzo medio contrattuale dei container tra l’Estremo Oriente e la costa occidentale degli Stati Uniti di 6.140 dollari per FEU su base annua (un calo del 76% su questa rotta leader a livello mondiale). I volumi totali delle importazioni rivelano una situazione precaria, con i volumi negli Stati Uniti in calo del 21,1% nel primo trimestre, mentre quelli provenienti dall’Estremo Oriente sono diminuiti del 25,9%. Al contrario, il sottoindice delle esportazioni statunitensi ha registrato una crescita limitata (l’unico dato XSI® a farlo), con un aumento del 5,1% su base mensile.

L'unico modo è scendere

Forse non sorprende che l’entità del calo del sottoindice delle importazioni statunitensi sia stato eguagliato solo da quello delle esportazioni dell’Estremo Oriente, con questo sottoindice in calo del 38,6% a maggio. Questo indice ha ormai perso più della metà del suo valore solo nel 2023 ed è in calo del 58,5% su base annua. In termini di volume, le esportazioni containerizzate dall’Estremo Oriente sono diminuite del 10,5% nel primo trimestre e ora sono solo del 3,3% in più rispetto ai dati del primo trimestre del 2019. L'XSI per le importazioni dell'Estremo Oriente è andato meglio, in termini relativi, con un calo del 6,9%, lasciando l'indice in ribasso del 28,6% su base annua.

Patrik Berglund, amministratore delegato di Xeneta

Gli accordi stipulati per l'Europa non sono riusciti a sfuggire a un "mese sanguinoso" per il settore, con entrambi i sottoindici che hanno perso valore. Il benchmark delle importazioni è sceso dell'11,1% rispetto ad aprile (32,6% dall'inizio dell'anno), mentre il suo omologo delle esportazioni è sceso del 15,9% (in linea con il calo del mese precedente).

La trama si infittisce

“Con il calo della domanda di esportazioni containerizzate dall’Estremo Oriente e la mancanza di fame di importazioni negli Stati Uniti, abbiamo una sorta di ‘ritirata’ nelle due forze che tradizionalmente guidano la crescita del commercio globale”, osserva Berglund. “C’è ben poco che le compagnie aeree possano fare per proteggere le loro preziose tariffe a lungo termine in questo tipo di clima, soprattutto se consideriamo che le navi ordinate durante il ‘boom’ pandemico stanno ora iniziando ad aumentare la capacità complessiva del settore.